تحلیل بنیادی یا تحلیل فاندامنتال، رویکرد تحلیلی است که درصدد یافتن ارزش یک دارایی مانند سهام شرکتها و پیدا کردن مسیر آتی براساس مجموعهای از عوامل و متغیرهای اقتصادی و غیراقتصادی است. تحلیلگر بنیادی در بازار سهام اعتقاد دارد که قیمت روز یک سهم ممکن است از ارزش ذاتی و بنیادی خود انحراف داشته باشد و در نتیجه این ارزش بنیادی باید کشف شود. زیرا قیمت روز سهام در نهایت به سمت ارزش ذاتی میل میکند.
خوشبختانه سرمایهگذاران در بورس ایران، روز به روز بر اهمیت و نقش تحلیل بنیادی در کسب سودهای بالاتر از متوسط بازار پی برده و قدمهای مثبتی جهت ارتقاء دانش سرمایهگذاری و تحلیل بنیادی برداشتهاند. امید است که با مطالعه این کتاب ذهنیت غیرصحیح برخی سرمایهگذاران دیگر در خصوص دشوار بودن و غیرقابل فهم بودن تحلیل بنیادی ترمیم و فرهنگ و دانش استفاده از این رویکرد اساسی در بورس ایران همچون بازارهای مالی بزرگ دنیا گسترش یابد.
مفهوم تحلیل بنیادی در بورس سهام ایران
به طور کلی برای تحلیل سهام 2 روش وجود دارد:
در تحلیل تکنیکال با استفاده از نمودارها و یکسری ابزار تحلیلی در نرم افزارهای تحلیل تکنیکال به تحلیل سهم پرداخته میشود. در تحلیل بنیادی، افراد با استفاده از اعداد و ارقام صورتهای مالی، میزان کالای خرید و فروش شده توسط شرکت، تحلیل هزینه های شرکت، وضعیت کلان اقتصادی و … در پی یافتن سهامی هستند که کمتر از ارزش واقعی (ذاتی) خود در بازار معامله میشود. عموماً تحلیلگران بنیادی دید بلندمدتتری نسبت به تحلیلگران تکنیکال دارند.
ثبت نظر و یا سوال